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2月以來，人工智能爆發點燃科技行情，市場熱議2023年科技板塊“主線”機會。4月18日，諾安基金舉辦了“科技風起 踏浪啟航|科技投資專場分享會”，諾安基金研究部總經理鄧心怡表示，諾安基金2023年重點關注科技安全、消費和國企改革三條主線，尤其是以半導體為代表的硬科技安全和以信創為代表的軟科技安全，以及全球共振的AI產業中，群體加速的創新效應帶來的變革和迭代發展。
“諾安基金始終堅持‘與時代脈搏共振,與產業先鋒同行’的投資理念,我們相信無論外部局勢面臨何種挑戰，只有立足自身，通過科技創新推動生產力提升，才是實現中國式現代化、把握發展機遇的第一動力。”鄧心怡介紹到，諾安基金科技組以科技行業發展變革的驅動力為核心，聚焦未來極具發展潛力的方向，包括人工智能AIGC、虛擬現實MR、半導體和信創的科技安全等主線，機動構建由核心研究員和基金經理引領的行業交流組。如果從行業維度劃分，科技組成員中，劉慧影定位于半導體賽道，左少逸定位于信創賽道，陳衍鵬和陸偉成圍繞人工智能和虛擬現實開展研究，而蔣澍等同事致力于在底層對通信進行深入挖掘，全組成員共同構建和引領諾安基金科技投研體系不斷向前。
“考慮到科技的變革不會僅局限在單一行業獨立存在，大的科技浪潮一定是從上游芯片到下游應用分階段的全面演繹，所以諾安基金自2020年便組建了科技組，那段時間正是芯片企業最艱難的歲月，我們很希望能從產業變革的視角，全方位、多維度地把握投資機會，在過程中通過產業鏈交互驗證、去偽存真，把握真正的發展主線，持續迭代演進，積極準確地投向未來”，鄧心怡回憶表示。
目前，諾安科技組全力打造“諾安科技超市”，垂直科技領域細分賽道，已布局6只產品，并通過前瞻布局、深度研究助力把握結構行情，收獲了亮眼的業績回報。據銀河證券4月17日發布的統計數據，截至2023年4月14日，“諾安科技超市”中的5只產品近一年業績均居同類前5%。具體來看，挖掘半導體領域超強景氣度的諾安優化配置混合基金業績排名為9/1293，居同類前1%(同類為：混合基金-偏股型基金(股票上下限60%-95%)(A類))；投資于泛科技領域的諾安積極回報A業績排名為11/452，居同類前3%(同類為：混合基金-靈活配置型基金(基準股票比例60%-100%)(A類))；投資于未來科技的諾安益鑫A業績排名為18/452，居同類前4%(同類為：混合基金-靈活配置型基金(基準股票比例60%-100%)(A類))；專注于中長期數字中國布局的諾安和鑫混合業績排名為10/452(同類為：混合基金-靈活配置型基金(基準股票比例60%-100%)(A類))，鎖定計算機與數字經濟賽道的諾安創新驅動A業績排名為20/452，居同類前5%(同類為：混合基金-靈活配置型基金(基準股票比例60%-100%)(A類))。
談及諾安基金科技組配置特點，鄧心怡用“前瞻”和“互促印證”來描述。前瞻，是指諾安科技組的研究涵蓋已上市與未上市兩類科創企業，科技組研究討論的基礎是業內前沿科研論文，旨在準確、敏銳地預判奇點何時來臨。事實上，包括半導體國產替代、信創、本次人工智能變革，諾安科技組都敏銳地把握了投資機會。互促印證，是指科技賽道的研究和討論覆蓋諾安基金投研團隊全員，“我們相信偉大公司的成長有底層基因共性，跨行業討論能協助我們規避研究慣性和知識盲區，準確定位真正有能力把握產業變化、實現跨越式發展的龍頭公司。”
展望后市，鄧心怡分析表示，全年來看，國內經濟修復的方向明確，但修復節奏和結構有待觀察。宏觀層面，海外方面潛在的金融風險和尚未明朗的央行貨幣政策調整節奏，增加了市場風格的擾動因素，同時，外需變化也將影響國內企業的基本面預期；國內方面，需要重點觀察經濟修復進度與市場預期的匹配性，尤其是地產和消費數據。國內各項經濟數據在二季度或將進入低基數階段，市場或在震蕩中根據經濟修復進程逐步明確全年主線。
基金經理：鄧心怡，碩士，具有基金從業資格。曾任職于中國對外貿易信托有限公司，從事投資研究工作，2020年11月加入諾安基金管理有限公司，歷任研究部副總經理，現任研究部總經理。2022年7月起任諾安研究精選股票型證券投資基金基金經理，2022年10月起任諾安平衡證券投資基金基金經理，2023年2月起任諾安和鑫靈活配置混合型證券投資基金基金經理。
